Market Surveillance e Compliance: Regras do Mercado Brasileiro

Compreenda e aplique o conceito e a função da metodologia de “Abordagem Baseada em Risco” e os mecanismos para assegurar a eficiência da atividade de supervisão de mercado.

GESTAO ESTRATEGICA DE PROJETOS 3 - Market Surveillance e Compliance: Regras do Mercado Brasileiro
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Modalidade Live Learning

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Live Learning

Icone Relógio Carga horária: 35 horas

A educação é um pilar para a supervisão do mercado de capitais brasileiro e deve incluir, necessariamente, a capacitação para buscar a efetividade das práticas de Compliance e a prevenção à lavagem de dinheiro, ao financiamento do terrorismo e ao financiamento da proliferação de armas de destruição em massa (PLD/FTP) nas instituições reguladas.

Nesse contexto, aprimorar os esforços corporativos para uma Abordagem Baseada em Riscos não apenas deve ser mais bem compreendida, mas deve ser apresentada como mandatória para a efetiva prevenção e monitoramento dos riscos, bem como para uma adequada resposta a riscos materializados.

Em parceria com a B3 e a BSM, oferecemos o curso Market Surveillance e Compliance: regras do mercado brasileiro, no qual são abordadas as melhores práticas da supervisão de mercado baseada em riscos de modo a contribuir para o aperfeiçoamento de especialistas em regulação do mercado de capitais, suprindo o ecossistema dos mercados regulados com profissionais capacitados no assunto. 

Portanto, não se trata de um curso conceitual sobre mercado de capitais ou da necessidade de compliance nesse setor, mas sim, de um abordagem de aprendizado ativa sobre como concretizar as práticas de conformidade nas empresas reguladas pela CVM e BSM, tornando seus instrumentos verdadeiramente efetivos.

Viva uma experiência transformadora com o Insper!

Parceiros

Logo B3 - Parceiro do curso
Logo BSM - Parceiro do curso

Investimento

Valor integral R$ 4.814,88

Valor para matrícula antecipada (10% de desconto até 25 dias antes do início do curso)R$ 4.333,39

Valor para Alumni Insper (25% de desconto)R$ 3.611,16

Formas de pagamento

  • À vista no boleto ou cartão de crédito
  • Ou parcele em até 10X sem juros no cartão de crédito

Por que fazer o curso?

Ícone 6

Entender o conceito e a função da metodologia de “Abordagem Baseada em Risco” e os mecanismos para assegurar a eficiência da atividade de supervisão de mercado.

Ícone

Revisar e compreender as políticas e controles internos exigidos pela regulação e os responsáveis pela sua elaboração e concretização.

Private Equity & Venture Capital (2)

Compreender os riscos e as melhores práticas para prevenção à lavagem de dinheiro e financiamento do terrorismo e monitoramento de cadastro e cruzamento de informações de clientes e emissores com dados transacionais.

Sustentabilidade e Negócios (4)

Aplicar as melhores práticas de monitoramento de transações, cruzamento de dados e análise de operações realizadas nos mercados de bolsa, balcão e empréstimo de ativos, bem como criar melhores formas de fazer isso.

Planejamento Urbano e Regulações das Cidades (4)

Analisar os principais obstáculos à formação de uma cultura eficaz de compliance e de prevenção à lavagem de dinheiro, ao financiamento do terrorismo e ao financiamento da proliferação de armas de destruição em massa – PLD/FTP em uma instituição que atua no mercado de capitais, e criar ações para mitigar tais obstáculos.

O que você precisa saber

Perfil

Profissionais de compliance, operações, auditoria, controles internos e PLD/FTP e market surveillance das instituições do sell side e buy side. Formação superior completa.

Pré-requisitos

Formação superior completa.

O que você vai aprender

Abordagem Baseada em Riscos

  • Como ponderar os fatores que afetam a modelagem
  • Avaliação Interna de Risco (AIR)
  • Avaliação de efetividade: KPI e relatórios
  • Implicações para os participantes e seus administradores, diretores e operadores/prepostos

Políticas e Controles Internos

  • Sistema de Controles Internos (do início do relacionamento ao transacional)
  • Entes abrangidos pela regulação (trust, veículos assemelhados, pessoa natural ou jurídica, INR, fundo ou veículo de investimento)
  • Compartilhamento regular de informações
  • Sistema de Controles Internos e deveres de monitoramento das instituições nos ambientes de pré-negociação, negociação e pós-negociação
  • Olhando a política de compliance com o ângulo operacional
  • Captura e manutenção de dados cadastrais no onboarding e no ciclo de vida dos clientes
  • Deveres de identificação do beneficiário final das operações
  • Critérios de recorrência e reincidência a serem considerados

Prevenção à Lavagem de Dinheiro

  • Técnicas de filtragem de dados cadastrais e complexidade das operações
  • Análise de SFP e capacidade econômica dos clientes (análise de incompatibilidade de renda)
  • Boas práticas de monitoramento via cadastro e registro de ordens do mercado de capitais (Nota de Orientação BSM)
  • Informações cadastrais que geram indicadores de atipicidade (idade, profissão, qualificação técnica, região de residência, endereços de IP, emails, telefones e outros dados coincidentes)
  • Identificação de redes transacionais a partir de dados cadastrais
  • Implementação do programa PLD/FTP
  • Políticas e Manuais
  • Cultura PLD-FTP
  • Governança e Conflito de Interesses
  • Monitoramento de listas especiais (CSNU e outras) e construção de “watch lists”
  • Formação de grupos para monitoramento transacional
  • Mudança de padrão operacional capturada por dados cadastrais
  • Casos práticos: Alteração de padrão operacional, modalidade operacional, movimentação de clientes restritos
  • Casos práticos: Sistematicidade em operações na negociação ou na alocação (P/L conhecidos)
  • Cross market: operações a monitorar, técnicas abusivas, indicadores de atipicidade, refinamento e ajuste de alertas.
  • Cruzamento de dados entre mercados e estruturas de dados diferenciadas

Cadastro

  • Técnicas de filtragem de operações nas infraestruturas de negociação, liquidação e depositária
  • Adoção de critérios de materialidade em função da ABR
  • Como identificar concentração de contrapartes no mesmo executor e partes entre executores diferentes
  • Casos práticos: Operações de money pass
  • Casos práticos: Operações sem fundamento econômico
  • Monitoramento pré-trading e pós-trading
  • Diferenciar monitoramento em função de produtos e liquidez dos mercados
  • Monitoramento de ordens e ofertas
  • Oscilação de preços contra indicadores

Enforcement

  • Enforcement no mercado de capitais (BSM/CVM)
  • Precedentes de processos administrativos
  • Diligência esperada, comunicação às autoridades (COAF)

Corpo Docente

A maioria dos nossos professores é de mestres e doutores oriundos de renomadas escolas nacionais e internacionais e/ou executivos com extensa experiência profissional e prática.

Pedro Simões

Pedro Simões

Diretor educacional do IPLD. Mestre em Direito Penal e doutorando em Teoria do Direito pela Faculdade de Direito da Universidade de São Paulo. É advogado criminalista e atua com Penal Empresarial e em Compliance, com foco em Prevenção à Lavagem de Dinheiro, Anticorrupção, Crimes contra o Sistema Financeiro e contra o Mercado de Capitais no Duarte Garcia, Serra Netto e Terra Advogados. É membro do Instituto Brasileiro de Ciências Criminais e foi coordenador dos cursos de pós-graduação lato sensu em compliance e direito penal econômico em parceria com a Universidade de Coimbra. Atua também como consultor externo da Zela Consulting.

Pedro Simões

Pedro Simões

Diretor educacional do IPLD. Mestre em Direito Penal e doutorando em Teoria do Direito pela Faculdade de Direito da Universidade de São Paulo. É advogado criminalista e atua com Penal Empresarial e em Compliance, com foco em Prevenção à Lavagem de Dinheiro, Anticorrupção, Crimes contra o Sistema Financeiro e contra o Mercado de Capitais no Duarte Garcia, Serra Netto e Terra Advogados. É membro do Instituto Brasileiro de Ciências Criminais e foi coordenador dos cursos de pós-graduação lato sensu em compliance e direito penal econômico em parceria com a Universidade de Coimbra. Atua também como consultor externo da Zela Consulting.

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Henrique Frata Lobo Lobo

Henrique Frata Lobo

Mestre em Direito Empresarial pela USP, Pós-graduado em Direito Societário pelo Insper e Bacharel em Direito pela Universidade Presbiteriana Mackenzie. Advogado com atuação em mercado de capitais e autorregulação de mercado.

Henrique Frata Lobo Lobo

Henrique Frata Lobo

Mestre em Direito Empresarial pela USP, Pós-graduado em Direito Societário pelo Insper e Bacharel em Direito pela Universidade Presbiteriana Mackenzie. Advogado com atuação em mercado de capitais e autorregulação de mercado.

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Giulia Borlenghi Campanhã

Giulia Borlenghi Campanhã

Bacharel em Administração (FECAP), Pós Graduada em Economia (FGV). Analista de acompanhamento de mercado com atuação nas áreas de monitoramento e supervisão dos mercados administrados pela B3.

Giulia Borlenghi Campanhã

Giulia Borlenghi Campanhã

Bacharel em Administração (FECAP), Pós Graduada em Economia (FGV). Analista de acompanhamento de mercado com atuação nas áreas de monitoramento e supervisão dos mercados administrados pela B3.

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Karlis Novickis

Karlis Novickis

Com 22 anos de experiência em escritórios de advocacia e empresas nas áreas criminal e de compliance, liderou áreas de compliance na América Latina e globalmente, além de integrar e assessorar Comitês de Auditoria e de Integridade de grandes empresas. Advogado pós-graduado em administração de empresas, em Direito Penal e Direito Penal econômico, é professor de Compliance e Riscos no Insper, advogado no KMN Advogados, Membro dos Comitês de integridade da Petrobras e do Grupo EcoRodovias, e membro do Conselho consultivo de ações coletivas anticorrupção do Pacto global da ONU.

Karlis Novickis

Karlis Novickis

Com 22 anos de experiência em escritórios de advocacia e empresas nas áreas criminal e de compliance, liderou áreas de compliance na América Latina e globalmente, além de integrar e assessorar Comitês de Auditoria e de Integridade de grandes empresas. Advogado pós-graduado em administração de empresas, em Direito Penal e Direito Penal econômico, é professor de Compliance e Riscos no Insper, advogado no KMN Advogados, Membro dos Comitês de integridade da Petrobras e do Grupo EcoRodovias, e membro do Conselho consultivo de ações coletivas anticorrupção do Pacto global da ONU.

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Prof. André Eduardo Demarco

André Eduardo Demarco

CEO/diretor de Autorregulação da BSM Supervisão de Mercados na BSM. Bacharel em Administração (Mackenzie), possui pós-graduação em Gestão Empresarial (FIA/FEA/USP), MBA em Derivativos (USP) e LL.M. Master of Laws (Insper). Na B3 ocupou as posições de diretor de Negociação Eletrônica, de Engenharia de Produtos, Serviços e Educação, Depositária e Operações de Balcão e Produtos de Compliance e Processos Licitatórios. É professor em cursos de pós-graduação lato sensu em Mercado de Capitais e Finanças.

Prof. André Eduardo Demarco

André Eduardo Demarco

CEO/diretor de Autorregulação da BSM Supervisão de Mercados na BSM. Bacharel em Administração (Mackenzie), possui pós-graduação em Gestão Empresarial (FIA/FEA/USP), MBA em Derivativos (USP) e LL.M. Master of Laws (Insper). Na B3 ocupou as posições de diretor de Negociação Eletrônica, de Engenharia de Produtos, Serviços e Educação, Depositária e Operações de Balcão e Produtos de Compliance e Processos Licitatórios. É professor em cursos de pós-graduação lato sensu em Mercado de Capitais e Finanças.

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Aline Pousada Reginato

Aline Pousada Reginato

Advogada com MBA em Direito da Economia e da Empresa pela Fundação Getúlio Vargas e especialização em finanças pela Fundação COPPEAD-UFRJ. Com 23 anos de experiêmcia na criação e manutenção de áreas de compliance, governança corporativa e gestão de riscos no setor privado. Ao longo destes anos trabalhou em instituições financeiras nacionais e internacionais – Bank of America, Banco Máxima, Ágora Senior Corretora de Valores, ICAP do Brasil Corretora de Valores e Ativa Corretora de Valores, bem como, assessorou empresas na implementação de programas de gestão de riscos e integridade. É instrutora e palestrante em eventos e treinamentos corporativos e institucionais sobre Compliance, Governança Corporativa, Gestão de Riscos e PLDFT. Atualmente é sócia idealizadora da FIRA Software e da Lotus Consultoria, empresas especializadas no monitoramento de controles de PLDFT e possíveis práticas não equitativas, e consultorias na área de compliance, gestão de riscos e governança corporativa.

Aline Pousada Reginato

Aline Pousada Reginato

Advogada com MBA em Direito da Economia e da Empresa pela Fundação Getúlio Vargas e especialização em finanças pela Fundação COPPEAD-UFRJ. Com 23 anos de experiêmcia na criação e manutenção de áreas de compliance, governança corporativa e gestão de riscos no setor privado. Ao longo destes anos trabalhou em instituições financeiras nacionais e internacionais – Bank of America, Banco Máxima, Ágora Senior Corretora de Valores, ICAP do Brasil Corretora de Valores e Ativa Corretora de Valores, bem como, assessorou empresas na implementação de programas de gestão de riscos e integridade. É instrutora e palestrante em eventos e treinamentos corporativos e institucionais sobre Compliance, Governança Corporativa, Gestão de Riscos e PLDFT. Atualmente é sócia idealizadora da FIRA Software e da Lotus Consultoria, empresas especializadas no monitoramento de controles de PLDFT e possíveis práticas não equitativas, e consultorias na área de compliance, gestão de riscos e governança corporativa.

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Glauber Acquati

Glauber Acquati

Superintendente Jurídico na BSM Supervisão de Mercados. Bacharel em Direito (USP/SP).

Glauber Acquati

Glauber Acquati

Superintendente Jurídico na BSM Supervisão de Mercados. Bacharel em Direito (USP/SP).

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Prof. Isac Costa

Isac Costa

Doutor em Direito Econômico e Financeiro (USP), mestre em Direito dos Negócios (FGV) e bacharel em Direito (USP). Engenheiro de Computação (ITA) e ex-analista de Mercado de Capitais (CVM), onde também atuou como assessor do Colegiado da autarquia. Professor dos cursos de pós-graduação e educação executiva, com ênfase em Direito Empresarial e diálogos interdisciplinares entre Direito, Finanças e Tecnologia. Possui experiência de mais de 20 anos em desenvolvimento e gestão de sistemas de informação e regulação do mercado financeiro.

Prof. Isac Costa

Isac Costa

Doutor em Direito Econômico e Financeiro (USP), mestre em Direito dos Negócios (FGV) e bacharel em Direito (USP). Engenheiro de Computação (ITA) e ex-analista de Mercado de Capitais (CVM), onde também atuou como assessor do Colegiado da autarquia. Professor dos cursos de pós-graduação e educação executiva, com ênfase em Direito Empresarial e diálogos interdisciplinares entre Direito, Finanças e Tecnologia. Possui experiência de mais de 20 anos em desenvolvimento e gestão de sistemas de informação e regulação do mercado financeiro.

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Betânia Faria

Betânia Faria

Assessora jurídica do Conselho de Autorregulação da BSM Supervisão de Mercados. Doutoranda em Finanças (FGV), mestra em Direito Empresarial e formação em Inovação, Novas Tecnologias e Pessoas (Stanford/CA). Pós-graduada em Direito Público e Tributário. Autora de obras jurídicas e membro de comitês editorais. Certificações financeiras: CFA-ESG Investing, PQO Compliance, Assessoria de Investimentos. Especialista em Finanças Sustentáveis e ESG (Fundação Dom Cabral), com experiência na modelagem de cursos em Mercado de Capitais, Finanças, ESG e Sustentabilidade para diversas instituições. Professora de cursos de pós-graduação lato sensu e educação executiva em disciplinas de Direito Empresarial e Finanças (Ibmec e Insper).

Betânia Faria

Betânia Faria

Assessora jurídica do Conselho de Autorregulação da BSM Supervisão de Mercados. Doutoranda em Finanças (FGV), mestra em Direito Empresarial e formação em Inovação, Novas Tecnologias e Pessoas (Stanford/CA). Pós-graduada em Direito Público e Tributário. Autora de obras jurídicas e membro de comitês editorais. Certificações financeiras: CFA-ESG Investing, PQO Compliance, Assessoria de Investimentos. Especialista em Finanças Sustentáveis e ESG (Fundação Dom Cabral), com experiência na modelagem de cursos em Mercado de Capitais, Finanças, ESG e Sustentabilidade para diversas instituições. Professora de cursos de pós-graduação lato sensu e educação executiva em disciplinas de Direito Empresarial e Finanças (Ibmec e Insper).

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Processo Seletivo

Conheça as etapas para ingressar no curso:

01.

Preencha o formulário de inscrição

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Análise do seu perfil

03.

Aprovação

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Matrícula Digital

Programas específicos da área de Estratégia e Negócios, passam pela etapa da entrevista anterior a aprovação.